Die Bestimmungen, die das Bankwesen in Indien regeln
Das Bankwesen in Indien wird von der Reserve Bank of India (RBI) durch die Bestimmungen des Banking Regulation Act von 1949 geregelt. Einige wichtige Aspekte der Vorschriften, die das Bankwesen in diesem Land regeln, sowie Rundschreiben der RBI, die sich auf das Bankwesen in Indien beziehen, werden im Folgenden untersucht.
Risikogrenzen
Die Kreditvergabe an einen einzelnen Kreditnehmer ist auf 15 % des Eigenkapitals der Bank (Kern- und Ergänzungskapital) begrenzt, was im Falle von Infrastrukturprojekten auf 20 % ausgeweitet werden kann. Bei Gruppenkreditnehmern ist die Kreditvergabe auf 30% der Eigenmittel der Bank begrenzt, wobei die Möglichkeit besteht, diese Grenze bei Infrastrukturprojekten auf 40% zu erhöhen. Die Kreditvergabegrenzen können mit Zustimmung des Verwaltungsrats der Bank um weitere 5 % erhöht werden. Die Kreditvergabe umfasst sowohl fondsgebundene als auch nicht fondsgebundene Engagements.
Cash Reserve Ratio (CRR) und Statutory Liquidity Ratio (SLR)
Banken in Indien sind verpflichtet, mindestens 4 % ihrer Nettoverbindlichkeiten (NDTL) in Form von Bargeld bei der RBI zu halten. Diese werden derzeit nicht verzinst. Die CRR muss zweiwöchentlich aufrechterhalten werden, während die tägliche Aufrechterhaltung mindestens 95% der erforderlichen Reserven betragen muss. Bei Nichteinhaltung der täglichen Mindestreservepflicht beträgt die Strafe 3 % über dem Bankensatz für die Anzahl der Tage der Nichteinhaltung, multipliziert mit dem Betrag, um den die vorgeschriebene Mindestreservepflicht unterschritten wird.
Über die CRR hinaus müssen mindestens 22 % und höchstens 40 % der NDTL, der so genannten SLR, in Form von Gold, Bargeld oder bestimmten zugelassenen Wertpapieren gehalten werden. Die überschüssigen SLR-Bestände können verwendet werden, um im Rahmen der Marginal Standing Facility (MSF) auf Tagesgeldbasis bei der RBI Kredite aufzunehmen. Die Zinsen, die im Rahmen der MSF erhoben werden, liegen um 100 Basispunkte über dem Reposatz, und der Betrag, der geliehen werden kann, ist auf 2 % der NDTL begrenzt. (Wenn Sie mehr darüber erfahren möchten, wie die Zinssätze, insbesondere in den USA, festgelegt werden, lesen Sie mehr darüber, wer die Zinssätze festlegt.)
Wertberichtigungen
Notleidende Vermögenswerte (NPA) werden in drei Kategorien eingeteilt: minderwertig, zweifelhaft und Verlust. Ein Vermögenswert wird als notleidend eingestuft, wenn die Zins- oder Tilgungszahlungen für mehr als 90 Tage ausbleiben, wenn es sich um einen langfristigen Kredit handelt. Substandard-Vermögenswerte sind Vermögenswerte, die seit weniger als 12 Monaten den NPA-Status haben und nach Ablauf dieses Zeitraums als zweifelhafte Vermögenswerte eingestuft werden. Ein verlustbehafteter Vermögenswert ist ein Vermögenswert, für den die Bank oder der Wirtschaftsprüfer keine Rückzahlung oder Wiedererlangung erwartet und der in der Regel aus den Büchern ausgebucht wird.
Für notleidende Vermögenswerte muss eine Rückstellung in Höhe von 15 % des ausstehenden Kreditbetrags für besicherte Kredite und 25 % des ausstehenden Kreditbetrags für unbesicherte Kredite gebildet werden. Bei zweifelhaften Vermögenswerten variiert die Rückstellung für den besicherten Teil des Kredits von 25 % des ausstehenden Kreditbetrags für NPAs, die seit weniger als einem Jahr bestehen, über 40 % für NPAs, die zwischen einem und drei Jahren bestehen, bis hin zu 100 % für NPAs mit einer Laufzeit von mehr als drei Jahren, während sie für den unbesicherten Teil 100 % beträgt.
Eine Rückstellung ist auch für Standardaktiva erforderlich. Die Rückstellungen für die Landwirtschaft und für kleine und mittlere Unternehmen betragen 0,25 % und für Gewerbeimmobilien 1 % (0,75 % für Wohnimmobilien), während sie für die übrigen Sektoren 0,4 % betragen. Wertberichtigungen für Standardaktiva können nicht von den Brutto-NPAs abgezogen werden, um die Netto-NPAs zu ermitteln. Eine zusätzliche Rückstellung über die Standardrückstellung hinaus ist für Kredite an Unternehmen erforderlich, die ein ungesichertes Fremdwährungsrisiko haben.
Kreditvergabe an den vorrangigen Sektor
Der vorrangige Sektor umfasst im Wesentlichen Kleinst- und Kleinunternehmen sowie Initiativen in den Bereichen Landwirtschaft, Bildung, Wohnungsbau und Kreditvergabe an einkommensschwache oder weniger privilegierte Gruppen (die als „schwache Bevölkerungsgruppen“ eingestuft werden). Die Zielvorgabe für die Kreditvergabe beträgt 40 % des bereinigten Nettobankkredits (ANBC) (ausstehende Bankkredite abzüglich bestimmter Wechsel und Nicht-SLR-Anleihen) oder des Kreditäquivalents des außerbilanziellen Engagements (Summe aus aktuellem Kreditengagement und potenziellem künftigen Kreditengagement, das unter Verwendung eines Kreditumrechnungsfaktors berechnet wird), je nachdem, welcher Wert höher ist, für inländische Geschäftsbanken und ausländische Banken mit mehr als 20 Zweigstellen, während für ausländische Banken mit weniger als 20 Zweigstellen eine Zielvorgabe von 32 % gilt.
Der Betrag, der als Darlehen an den Agrarsektor ausgezahlt wird, sollte entweder dem Kreditäquivalent des außerbilanziellen Engagements oder 18 % des ANBC entsprechen – je nachdem, welcher der beiden Werte höher ist. Von dem Betrag, der an Kleinst- und Kleinunternehmen vergeben wird, sollten 40 % an Unternehmen mit Ausrüstungen im Wert von höchstens 200.000 Rupien und Anlagen und Maschinen im Wert von höchstens einer halben Million Rupien vergeben werden, während 20 % des gesamten Kreditbetrags an Kleinstunternehmen mit Anlagen und Maschinen im Wert von knapp über 500.000 Rupien bis höchstens einer Million Rupien und Ausrüstungen im Wert von über 200.000 Rupien, aber nicht mehr als 250.000 Rupien vergeben werden sollen.
Der Gesamtwert der an schwächere Bevölkerungsgruppen vergebenen Kredite sollte entweder 10 % des ANBC oder den kreditäquivalenten Betrag des außerbilanziellen Engagements betragen, je nachdem, welcher Wert höher ist. Zu den schwächeren Bevölkerungsgruppen gehören bestimmte Kasten und Stämme, die in diese Kategorie eingestuft wurden, einschließlich Kleinbauern. Für ausländische Banken mit weniger als 20 Filialen gibt es keine spezifischen Zielvorgaben.
Die privaten Banken in Indien haben bisher gezögert, Kredite direkt an Landwirte und andere schwächere Bevölkerungsgruppen zu vergeben. Einer der Hauptgründe dafür ist der unverhältnismäßig hohe Anteil an NPAs aus Krediten des vorrangigen Sektors, der nach einigen Schätzungen 60 % der gesamten NPAs ausmacht. Sie erreichen ihre Ziele, indem sie Kredite und verbriefte Portfolios von anderen Nichtbanken-Finanzunternehmen (NBFC) aufkaufen und in den Rural Infrastructure Development Fund (RIDF) investieren, um ihre Quote zu erfüllen.
Neue Banklizenz-Normen
Die neuen Richtlinien besagen, dass die Gruppen, die eine Lizenz beantragen, eine erfolgreiche Erfolgsbilanz von mindestens 10 Jahren vorweisen können sollten und die Bank über eine nicht-operative Finanzholdinggesellschaft (NOFHC) betrieben werden sollte, die sich vollständig im Besitz der Projektträger befindet. Das eingezahlte stimmberechtigte Eigenkapital muss mindestens fünf Milliarden Rupien betragen, wobei die NOFHC mindestens 40 % davon halten und diesen Anteil innerhalb von 12 Jahren schrittweise auf 15 % senken muss. Die Aktien müssen innerhalb von drei Jahren nach Aufnahme der Geschäftstätigkeit der Bank an der Börse notiert werden.
Die ausländische Beteiligung ist in den ersten fünf Jahren der Geschäftstätigkeit auf 49 % begrenzt; danach ist eine Genehmigung der RBI erforderlich, um den Anteil auf maximal 74 % zu erhöhen. Der Vorstand der Bank sollte mehrheitlich aus unabhängigen Direktoren bestehen, und die Bank muss die bereits erwähnten Ziele für die Kreditvergabe an vorrangige Sektoren einhalten. Dem NOFHC und der Bank ist es untersagt, Wertpapiere zu halten, die von der Projektträgergruppe ausgegeben wurden, und der Bank ist es untersagt, Finanztitel zu halten, die vom NOFHC gehalten werden. Die neuen Vorschriften sehen auch vor, dass 25 % der Zweigstellen in ländlichen Gebieten eröffnet werden sollen, in denen es bisher keine Banken gab.
Vorsätzliche Nichterfüllung
Eine vorsätzliche Nichterfüllung liegt vor, wenn ein Kredit nicht zurückgezahlt wird, obwohl Mittel zur Verfügung stehen, oder wenn das geliehene Geld für andere als die vorgesehenen Zwecke verwendet wird, oder wenn eine Immobilie, die für einen Kredit gesichert wurde, ohne Wissen oder Zustimmung der Bank verkauft wird. Wenn ein Unternehmen innerhalb einer Gruppe in Verzug gerät und die anderen Unternehmen der Gruppe, die Garantien gegeben haben, ihre Garantien nicht einhalten, kann die gesamte Gruppe als vorsätzlich säumig bezeichnet werden.
Willful defaults (einschließlich der Direktoren) haben keinen Zugang zu Finanzmitteln, und es kann ein Strafverfahren gegen sie eingeleitet werden. Die RBI hat vor kurzem die Vorschriften dahingehend geändert, dass auch konzernfremde Unternehmen als vorsätzlich säumig gelten, wenn sie eine einem anderen Unternehmen außerhalb des Konzerns gewährte Garantie nicht einhalten.
Fazit
Die Art und Weise, wie ein Land seinen Finanz- und Bankensektor reguliert, ist in gewisser Weise eine Momentaufnahme seiner Prioritäten, seiner Ziele und der Art der Finanzlandschaft und Gesellschaft, die es schaffen möchte. Im Falle Indiens geben uns die von der indischen Zentralbank erlassenen Vorschriften einen Einblick in die Herangehensweise an die Finanzpolitik und zeigen, in welchem Maße das Land der Stabilität seines Bankensektors und der wirtschaftlichen Integration Vorrang einräumt.
Auch wenn die Regulierungsstruktur des indischen Bankensystems ein wenig konservativ erscheint, muss dies im Zusammenhang mit der relativ geringen Bankenkapazität des Landes gesehen werden. Die überhöhten Eigenkapitalanforderungen sind erforderlich, um das Vertrauen in den Bankensektor zu stärken, während die Zielvorgaben für die vorrangige Kreditvergabe notwendig sind, um die finanzielle Eingliederung derjenigen zu ermöglichen, an die der Bankensektor angesichts des hohen NPA-Niveaus und der geringen Transaktionsgrößen in der Regel keine Kredite vergeben würde.
Da die Privatbanken in der Realität keine Kredite an die vorrangigen Sektoren vergeben, wurde diese Last den öffentlichen Banken überlassen. Man könnte auch dafür plädieren, die Definition des prioritären Sektors anzupassen, da der Landwirtschaft eine hohe Priorität eingeräumt wird, obwohl ihr Anteil am BIP zurückgegangen ist. (Weiterführende Lektüre, siehe „Die zunehmende Bedeutung der Reserve Bank of India“)