Předpisy, kterými se řídí bankovnictví v Indii

Bankovní systém v Indii je regulován Indickou rezervní bankou (RBI) prostřednictvím ustanovení zákona o bankovní regulaci z roku 1949. Níže se budeme zabývat některými důležitými aspekty předpisů, kterými se řídí bankovnictví v této zemi, a také oběžníky RBI, které se týkají bankovnictví v Indii.

Limity expozice

Půjčování jednomu dlužníkovi je omezeno na 15 % kapitálových fondů banky (kapitál tier 1 a tier 2), což může být v případě infrastrukturních projektů rozšířeno na 20 %. V případě skupinových dlužníků je úvěrování omezeno na 30 % kapitálových fondů banky s možností rozšíření na 40 % v případě infrastrukturních projektů. Limity pro poskytování úvěrů lze se souhlasem představenstva banky rozšířit o dalších 5 %. Poskytování úvěrů zahrnuje expozice založené i nezaložené na finančních prostředcích.

Sazba hotovostních rezerv (CRR) a zákonná míra likvidity (SLR)

Banky v Indii jsou povinny držet minimálně 4 % svých čistých závazků na požádání a časových závazků (NDTL) ve formě hotovosti u RBI. Ty v současné době nejsou úročeny. CRR je třeba udržovat na čtrnáctidenní bázi, přičemž denní udržování musí činit alespoň 95 % požadovaných rezerv. V případě nedodržení denního udržování je sankce ve výši 3 % nad bankovní sazbou, která se použije na počet dní prodlení vynásobený částkou, o kterou částka nedosahuje předepsané úrovně.

Nad rámec CRR je třeba udržovat minimálně 22 % a maximálně 40 % NDTL, které se nazývají SLR, ve formě zlata, hotovosti nebo některých schválených cenných papírů. Přebytek držby SLR lze použít k půjčce v rámci Marginal Standing Facility (MSF) na jednodenní bázi od RBI. Úrok účtovaný v rámci MSF je vyšší než repo sazba o 100 bazických bodů a částka, kterou si lze vypůjčit, je omezena na 2 % NDTL. (Chcete-li se dozvědět více o tom, jak se určují úrokové sazby, zejména v USA, zvažte přečtení dalších informací o tom, kdo určuje úrokové sazby)

Tvorba opravných položek

Neprosperující aktiva (NPA) se klasifikují do 3 kategorií: nestandardní, pochybná a ztrátová. Aktivum se stává nevýkonným, pokud nedošlo k úhradě úroků nebo jistiny po dobu delší než 90 dnů v případě termínovaného úvěru. Nestandardní aktiva jsou aktiva se statusem NPA po dobu kratší než 12 měsíců, po jejímž uplynutí jsou zařazena do kategorie pochybných aktiv. Ztrátové aktivum je takové aktivum, u kterého banka nebo auditor neočekává žádné splacení nebo vymáhání a které je zpravidla odepsáno z účetnictví.

Na nestandardní aktiva je nutné vytvořit opravnou položku ve výši 15 % z nesplacené částky úvěru u zajištěných úvěrů a 25 % z nesplacené částky úvěru u nezajištěných úvěrů. U pochybných aktiv se tvorba opravných položek k zajištěné části úvěru pohybuje od 25 % nesplacené částky úvěru u nesplácených úvěrů, které existují méně než jeden rok, přes 40 % u nesplácených úvěrů existujících jeden až tři roky až po 100 % u nesplácených úvěrů s dobou trvání delší než tři roky, zatímco u nezajištěné části je to 100 %.

Tvorba opravných položek je vyžadována i u standardních aktiv. Tvorba opravných položek pro zemědělství a malé a střední podniky činí 0,25 % a pro komerční nemovitosti 1 % (0,75 % pro bydlení), zatímco pro ostatní sektory je to 0,4 %. Tvorbu opravných položek ke standardním aktivům nelze odečíst od hrubé hodnoty NPA, aby se dospělo k čisté hodnotě NPA. Dodatečná tvorba rezerv nad rámec standardní tvorby rezerv je vyžadována u úvěrů poskytnutých společnostem, které mají nezajištěnou měnovou expozici.

Úvěry prioritnímu sektoru

Prioritní sektor obecně zahrnuje mikropodniky a malé podniky a iniciativy související se zemědělstvím, vzděláváním, bydlením a poskytováním úvěrů nízkopříjmovým nebo méně privilegovaným skupinám (klasifikovaným jako „slabší skupiny“). Pro tuzemské komerční banky a zahraniční banky s více než 20 pobočkami byl stanoven úvěrový cíl ve výši 40 % upraveného čistého bankovního úvěru (ANBC) (nesplacený bankovní úvěr po odečtení některých směnek a dluhopisů jiných než SLR) – nebo úvěrového ekvivalentu podrozvahové expozice (součet současné úvěrové expozice + potenciální budoucí úvěrové expozice, která se vypočítá pomocí úvěrového konverzního faktoru), podle toho, která hodnota je vyšší -, zatímco pro zahraniční banky s méně než 20 pobočkami existuje cíl ve výši 32 %.

Objem, který je poskytován jako úvěry zemědělskému sektoru, by měl odpovídat buď úvěrovému ekvivalentu podrozvahové expozice, nebo 18 % ANBC – podle toho, která z obou hodnot je vyšší. Z částky, která je poskytována mikropodnikům a malým podnikům, by mělo být 40 % poskytnuto těm podnikům, jejichž vybavení má hodnotu maximálně 200 000 rupií a zařízení a stroje v hodnotě maximálně půl milionu rupií, zatímco 20 % z celkové půjčené částky má být poskytnuto mikropodnikům, jejichž zařízení a stroje mají hodnotu od hodnoty těsně nad 500 000 rupií do maximálně milionu rupií a vybavení v hodnotě nad 200 000 rupií, ale ne více než 250 000 rupií.

Celková hodnota úvěrů poskytnutých slabším skupinám by měla činit buď 10 % ANBC, nebo úvěrového ekvivalentu podrozvahové expozice, podle toho, která hodnota je vyšší. Slabší sekce zahrnují specifické kasty a kmeny, kterým byla tato kategorizace přidělena, včetně drobných zemědělců. Pro zahraniční banky s méně než 20 pobočkami nejsou stanoveny žádné konkrétní cíle.

Soukromé banky v Indii se dosud zdráhaly přímo půjčovat zemědělcům a dalším slabším vrstvám. Jedním z hlavních důvodů je neúměrně vyšší objem nesplácených úvěrů z prioritních sektorů, přičemž některé odhady uvádějí, že tvoří 60 % všech nesplácených úvěrů. Svých cílů dosahují odkupem úvěrů a sekuritizovaných portfolií od jiných nebankovních finančních společností (NBFC) a investicemi do Fondu rozvoje venkovské infrastruktury (RIDF), aby splnily svou kvótu.

Nové normy pro udělování bankovních licencí

Nové pokyny uvádějí, že skupiny, které žádají o licenci, by měly mít úspěšnou historii nejméně 10 let a banka by měla být provozována prostřednictvím neoperační finanční holdingové společnosti (NOFHC), která je plně vlastněna promotéry. Minimální splacený vlastní kapitál s hlasovacím právem musí činit pět miliard rupií, přičemž NOFHC musí držet alespoň 40 % tohoto kapitálu a postupně jej během 12 let snížit na 15 %. Akcie musí být kótovány do tří let od zahájení činnosti banky.

Zahraniční podíl je omezen na 49 % po dobu prvních pěti let činnosti, poté by byl nutný souhlas RBI ke zvýšení podílu na maximálně 74 %. V představenstvu banky by měli mít většinu nezávislí ředitelé a banka by musela dodržovat již dříve diskutované cíle v oblasti poskytování úvěrů prioritnímu sektoru. NOFHC a bance je zakázáno držet jakékoli cenné papíry vydané skupinou promotérů a bance je zakázáno držet jakékoli finanční cenné papíry v držení NOFHC. Nové předpisy také stanoví, že 25 % poboček by mělo být otevřeno v dosud nebankovních venkovských oblastech.

Úmyslné nesplácení úvěrů

Úmyslné nesplácení úvěrů nastává, pokud úvěr není splácen, přestože jsou k dispozici zdroje, nebo pokud jsou půjčené peníze použity k jinému než určenému účelu, nebo pokud je nemovitost zajištěná za úvěr prodána bez vědomí nebo souhlasu banky. V případě, že společnost v rámci skupiny neplní své závazky a ostatní společnosti skupiny, které poskytly záruky, své záruky nedodrží, může být celá skupina označena za úmyslného neplatiče.

Úmyslní neplatiči (včetně ředitelů) nemají přístup k financování a může proti nim být zahájeno trestní řízení. RBI nedávno změnila předpisy tak, aby pod označení úmyslného neplatiče zahrnula i společnosti mimo skupinu, pokud nesplní záruku poskytnutou jiné společnosti mimo skupinu.

Podtrženo a sečteno

Způsob, jakým země reguluje svůj finanční a bankovní sektor, je v jistém smyslu obrazem jejích priorit, cílů a typu finanční krajiny a společnosti, kterou by chtěla vytvořit. V případě Indie nám regulace přijaté její rezervní bankou dávají nahlédnout do jejích přístupů k finančnímu řízení a ukazují, do jaké míry je pro ni prioritou stabilita v rámci bankovního sektoru a také ekonomická inkluzivita.

Přestože se struktura regulace indického bankovního systému zdá být poněkud konzervativní, je třeba ji vnímat v kontextu relativně málo bankovního charakteru země. Nadměrné kapitálové požadavky, které byly stanoveny, jsou nutné k vybudování důvěry v bankovní sektor, zatímco cíle v oblasti prioritních úvěrů jsou potřebné k zajištění finanční inkluze pro ty, kterým by bankovní sektor vzhledem k vysoké úrovni nesplácených úvěrů a malým objemům transakcí obecně nepůjčoval.

Protože soukromé banky ve skutečnosti prioritním sektorům přímo nepůjčují, zůstalo toto břemeno na veřejných bankách. Dalo by se také uvažovat o úpravě způsobu definování prioritního sektoru, a to s ohledem na vysokou prioritu, která je přisuzována zemědělství, přestože jeho podíl na HDP klesá. (Související čtení, viz „Rostoucí význam Indické rezervní banky“)