Burn Rate

Vad är Burn Rate?

Burn Rate avser den hastighet med vilken ett företag tömmer sin kassa i ett förlustgenererande scenario. Det är ett vanligt mått på prestanda och värdering av företag, inklusive nystartade företag. Ett nystartat företag kan ofta inte generera en positiv nettointäktNettointäktNettointäkten är en viktig post, inte bara i resultaträkningen, utan i alla tre huvudboksluten. Även om det kommer fram genom i dess tidiga skeden då det fokuserar på att öka sin kundbas och förbättra sin produkt. Som sådana investerare i såddfasen eller riskkapitalisterPrivate Equity vs Venture Capital, Angel/Seed InvestorsCompare private equity vs venture capital vs angel and seed investors in terms of risk, stage of business, size & type of investment, metrics, management. Den här guiden ger en detaljerad jämförelse mellan private equity vs riskkapital vs ängel- och såddinvesterare. Det är lätt att blanda ihop de tre kategorierna av investerare som ofta tillhandahåller finansiering baserat på ett företags burn rate.

Hur man beräknar burn rate?

1. Bruttoförbränningsgrad

Bruttoförbränningsgrad är ett företags driftskostnaderFasta och rörliga kostnaderKostnader är något som kan klassificeras på flera olika sätt beroende på dess karaktär. En av de mest populära metoderna är klassificering enligt. Den beräknas genom att summera alla dess driftskostnader som hyra, löner och andra omkostnader, och mäts ofta på månadsbasis. Den ger också en inblick i ett företags kostnadsdrivare och effektivitet, oavsett intäkter.

2. Net Burn Rate

Net Burn Rate är den hastighet med vilken ett företag förlorar pengar. Den beräknas genom att subtrahera dess driftskostnader från dess intäkter. Den mäts också på månadsbasis. Den visar hur mycket pengar ett företag behöver för att fortsätta sin verksamhet under en period. En faktor som måste kontrolleras är dock variationen i intäkterna. Revenue Run RateRevenue Run Rate är en indikator på finansiell prestanda som tar ett företags aktuella intäkter under en viss period (en vecka, en månad, ett kvartal etc.) och omvandlar dem till en årlig siffra för att få en helårsekvivalent. Detta mått används ofta av snabbt växande företag, eftersom data som är även några månader gamla kan underskatta företagets nuvarande storlek. guide, example, formula. En minskning av intäkterna utan förändring av kostnaderna kan leda till en högre burn rate.

Ladda ner den kostnadsfria mallen

Inför ditt namn och din e-postadress i formuläret nedan och ladda ner den kostnadsfria mallen nu!

Vad är konsekvenserna av en hög burn rate?

En hög burn rate tyder på att ett företag förbrukar sina likvida medel i snabb takt. Det tyder på att det har större sannolikhet att hamna i en finansiell nödsituation. Detta kan tyda på att investerare kommer att behöva fastställa mer aggressiva tidsfrister för att realisera intäkter, givet ett fastställt finansieringsbelopp. Alternativt kan det betyda att investerare måste tillföra mer pengar till ett företag för att ge det mer tid att realisera intäkter och nå lönsamhet.

Hur man minskar Burn Rate?

1. Uppsägningar och lönesänkningar

Typiskt sett kan en investerare förhandla fram en klausul i en finansieringsöverenskommelse om att minska personalstyrkan eller ersättningen om ett företag upplever en hög utbränningsgrad. Avskedanden förekommer ofta i större nystartade företag som följer en smalare strategi eller som just har kommit överens om en ny finansieringsöverenskommelse.

2. Tillväxt

Ett företag kan förutse en ökning av tillväxten som förbättrar dess stordriftsfördelar. Detta gör att det kan täcka sina fasta kostnader, såsom omkostnader och R&D, för att förbättra sin finansiella situation. Till exempel befinner sig många nystartade matleveransföretag i ett förlustgenererande scenario. Prognoser om tillväxt och stordriftsfördelar uppmuntrar dock investerare att ytterligare finansiera dessa företag i hopp om att uppnå framtida lönsamhet.

3. Marknadsföring

Ofta spenderar företag på marknadsföring för att uppnå tillväxt i sin användarbas eller produktanvändning. Nystartade företag är dock ofta begränsade, eftersom de saknar resurser för att använda betald reklam. Därför är ”growth hacking” en term som ofta används i nystartade företag för att hänvisa till en tillväxtstrategi som inte bygger på kostsam reklam. Ett exempel är Airbnbs ingenjörer som konfigurerar om Craigslist för att omdirigera trafik från Craigslist till sin egen webbplats.

Användningar inom finansiell modellering & Värdering

När man bygger upp en finansiell modellVad är en finansiell modell?En finansiell modell är en representation av ett företags tidigare och framtida prestationer baserat på dess tillgångar & verksamhet. Ta reda på: Vad är en finansiell modell?För ett nystartat företag eller ett företag i ett tidigt skede är det viktigt att belysa den månatliga brinnhastigheten och löptiden tills nästa finansiering behövs.

Företag i ett tidigt skede kommer ofta att samla in pengar i faser för att finansiera olika skeden, så det är viktigt att belysa hur lång tid företaget kan klara sig tills det behöver mer pengar.

Bilden ovan är en finansiell modell för e-handel som visar företagets kassabalans över tiden.

Relaterad läsning

CFI är den officiella leverantören av certifieringen Financial Modeling & Valuation AnalystFMVA® CertificationJooin 850,000+ studenter som jobbar för företag som Amazon, J.P. Morgan och Ferrari och som har som mål att hjälpa dig att avancera i din karriär.

För att fortsätta lära dig och utveckla dina färdigheter kommer dessa ytterligare kostnadsfria CFI-resurser att vara till hjälp:

• Unlevered Free Cash Flow Unlevered Free Cash FlowUnlevered Free Cash Flow är en teoretisk kassaflödessiffra för ett företag, som utgår från att företaget är helt skuldfritt utan räntekostnader.
• InkomstavvikelseanalysInkomstavvikelseanalysInkomstavvikelseanalys används för att mäta skillnader mellan den faktiska försäljningen och den förväntade försäljningen, baserat på mätningar av försäljningsvolym, försäljningsmix
• Ultimate Cash Flow GuideValuationGratis värderingsguider för att lära dig de viktigaste begreppen i din egen takt. Dessa artiklar kommer att lära dig bästa praxis för företagsvärdering och hur man värderar ett företag med hjälp av analys av jämförbara företag, modellering av diskonterat kassaflöde (DCF) och tidigare transaktioner, som används inom investment banking, aktieforskning,
• Finansiell analytikercertifieringFMVA®-certifieringGå med i 850 000+ studenter som arbetar för företag som Amazon, J.P. Morgan och Ferrari

.